7月21日，寧德時代公告稱，為進一步滿足市場需求，公司擬在山東濟寧投資建設新能源電池產(chǎn)業(yè)基地，總投資不超過140億元。同日，寧德時代官微發(fā)布消息稱，寧德時代與福特汽車建立全球戰(zhàn)略合作關系，將從明年起為其供應磷酸鐵鋰電池，供應范圍包括中國、歐洲及北美。

此前，有消息稱寧德時代正在考慮投資50億美元(約合337億元人民幣)，在墨西哥建立兩座以上工廠，為特斯拉和福特汽車供應動力電池。業(yè)內(nèi)人士認為，濟寧基地的落地和北美基地的“呼之欲出”主要緣于需求的持續(xù)快速增長。

由于原材料價格飆漲，產(chǎn)業(yè)鏈上下游博弈加劇。廣州汽車集團董事長曾慶洪在2022世界動力電池大會上調(diào)侃道：“目前動力電池成本占到汽車總成本的40%至60%,我現(xiàn)在不是給寧德時代打工嗎?”

急速擴產(chǎn)下

優(yōu)質(zhì)產(chǎn)能依然稀缺

據(jù)悉，寧德時代預計，到2025年公司規(guī)劃產(chǎn)能將達到670GWh以上，從未來的產(chǎn)能需求和公司現(xiàn)有產(chǎn)能情況來看，公司2025年產(chǎn)能缺口不低于390GWh。公開信息顯示，寧德時代已經(jīng)在全球確定了十二大基地(包括印度尼西亞、中國洛陽)，而新增的山東濟寧或?qū)⒊蔀槠涞?3大基地。

另據(jù)SNEResearch機構(gòu)7月18日發(fā)布的報告，今年上半年，共有6家中資動力電池企業(yè)入圍全球前十，裝機量同比增速均超過100%。而在前十榜單中，除了寧德時代，比亞迪和蜂巢能源的2025年產(chǎn)能規(guī)劃目標也達到了600GWh，中創(chuàng)新航2025年的產(chǎn)能目標為500GWh。僅這4家動力電池企業(yè)的產(chǎn)能之和在2025年就超過2300GWh。

對于電池產(chǎn)能的急劇膨脹，中國科學院院士歐陽明高在2022年中國電動汽車百人會論壇上曾表達對產(chǎn)能過剩的擔憂。他認為，基于產(chǎn)業(yè)投資信息預測，我國電池產(chǎn)能在2023年可能達到1500GWh，2025年可能達到3000GWh，電池出貨量2025年預計會達到1200GWh，其中約百分之八十會用于國內(nèi)市場，百分之二十出口海外市場，預計2025年會出現(xiàn)電池產(chǎn)能過剩。”

對此，寧德時代在5月份的投資交流會上坦言，“優(yōu)質(zhì)有效產(chǎn)能依然是稀缺的，同時存在無效產(chǎn)能過剩問題。”

作為動力電池“一哥”，和眾多核心車企的“一供”，在原材料漲價、需求增長的背景下，市場上開始出現(xiàn)“寧德時代過于強勢”的聲音。在此背景下，曾慶洪一句“給寧德時代打工”的玩笑話，引發(fā)各方關注。

產(chǎn)業(yè)鏈陷入

“為上游打工”魔咒?

2022世界動力電池大會上，寧德時代首席科學家吳凱也表示：“公司今年雖然還沒虧本，但也在盈利的邊緣掙扎，非常痛苦。”

造成上述情況的原因或是上游原材料漲價、供需錯配等因素。記者注意到，2022年一季度，寧德時代營業(yè)成本同比增長198.66%，超過營業(yè)收入44個百分點，毛利率只有14.48%，創(chuàng)下2年來新低，而毛利率有所下滑主要系原材料漲價壓力所致。

今年二季度以來，鋰鹽價格一直保持高位運行，生意社數(shù)據(jù)顯示，當前碳酸鋰價格稍有上探，7月21日電池級碳酸鋰華東地區(qū)均價為478600元/噸，與周初(7月17日的478000元/噸)相比上漲了0.13%。

“都說我們是在給上游原材料企業(yè)打工，確實如此。今年以來漲得最瘋的非鋰鹽莫屬。”多家電池廠商對《證券日報》記者表示，在這種情況下，他們不得不隨行漲價。

公開信息顯示，去年下半年以來，寧德時代已漲價至少兩次，幅度約為1萬元左右。有業(yè)內(nèi)人士認為，相較于二線動力電池廠商，寧德時代更具話語權(quán)、議價能力更強。

數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，電池級鋰鹽產(chǎn)品價格處于歷史高位，鋰鹽廠商普遍掙得盆滿缽滿。此前，贛鋒鋰業(yè)公告稱，2022年上半年預計凈利潤72億元至90億元，同比增長408.24%至535.30%。天齊鋰業(yè)也發(fā)布了半年度業(yè)績預告，預計2022年上半年歸屬上市公司股東的凈利潤為96億元至116億元，同比增長110倍至134倍。

產(chǎn)業(yè)鏈上下游

需通力合作、互利共贏

對于一些三四線動力電池廠商來說，要消化層層傳導的壓力并非易事，甚至出現(xiàn)了在新能源汽車市場前景一片大好的情況下，部分動力電池廠商6月份裝車量環(huán)比下滑的現(xiàn)象。

“上游原材料漲價將對產(chǎn)業(yè)鏈造成短期擾動，但事實上，鋰資源并不是產(chǎn)業(yè)發(fā)展的瓶頸。”寧德時代董事長曾毓群在2022動力電池大會上表示，目前已探明的鋰資源儲量可以生產(chǎn)160TWh的鋰電池，完全滿足全球?qū)恿﹄姵睾蛢δ茈姵氐男枨?。電池的絕大部分材料可以重復利用，目前公司鎳鈷錳的回收率已達99.3%，鋰的回收率達90%以上。到2035年后，我們循環(huán)利用退役電池中的材料就可以滿足很大一部分市場需求。

另一方面，寧德時代還在向更多上游細分領域延伸布局，以高度整合供應鏈資源、降低生產(chǎn)成本。如今年2月份，鋰電池銅箔供應商嘉元科技公告稱，為規(guī)劃建設年產(chǎn)10萬噸高性能電解銅箔項目，公司擬與寧德時代共同設立合資公司;今年3月份，聯(lián)創(chuàng)股份公告稱，子公司華安新材正式進入寧德時代供應鏈體系，主要為其提供鋰電池級PVDF產(chǎn)品。

“在傳統(tǒng)燃油車時代，車企在產(chǎn)業(yè)鏈中長期處于強勢地位，但進入新能源車時代，這種格局正在發(fā)生改變。”相關人士如是說。

清暉智庫創(chuàng)始人、經(jīng)濟學家宋清輝對《證券日報》記者表示，“產(chǎn)業(yè)鏈上下游需通力合作、互利共贏，合理控制各個環(huán)節(jié)利潤，推動新能源汽車行業(yè)健康發(fā)展。”